PUNTO 3 - Fiat, bond 2012 attrae 10 mld ordini, piace cedola

giovedì 23 luglio 2009 19:00
 

(Aggiorna con commenti da lead manager su suddivisione collocamento in secondo capitolo)

MILANO, 23 luglio (Reuters) - Un super deal quello della Fiat FIAT.MI di oggi che ha trovato il consenso di una platea vastissima di investitori, attratti da una cedola molto appetibile, e nello stesso tempo ha consentito alla casa torinese di far cassa e di iniziare ad anticipare le consistente scadenza di bond in vista.

La società guidata da Sergio Marchionne ha emesso oggi un bond a tre anni per un ammontare di 1,25 mld di euro, anche oltre l'ipotesi iniziale di un miliardo, con un libro ordini finale dell'ammontare record di oltre 10 miliardi.

Il rendimento offerto è del 9,25% nella parte bassa del range ipotizzato di 9,25-9,50%, già rivisto dall'ipotesi preliminare di 'area 9,75%'. Sul mercato nei giorni scorsi si ipotizzava una cedola del 10%.

Il bond è stato prezzato in serata a 99,367 al reoffer, con una cedola del 9%.

Già ieri sera alcune fonti vicine all'operazione avevano anticipato a Reuters la possibile imminenza dell'operazione, in conseguenza dei buoni risultati trimestre resi noti ieri, della consistente domanda e delle buone condizioni di mercato, nonostante le incertezze per il clima estivo.

"Fiat ha pensato alla scadenza a tre anni come l'inizio di un nuovo corso", ha detto a Reuters uno dei lead manager. "Ci saranno dei bond da rimborsare in futuro e questo è solo l'inizio. Partire con un tre anni è stato un buon modo per approcciare il mercato. Dovremo aspettarci altri bond di Fiat entro la fine dell'anno e l'anno prossimo".

Il mercato "ha letto molto positivamente non solo i dati del secondo trimestre, ma anche i commenti successivi di Marchionne", aggiunge un altro lead manager.   Continua...