Cerved, book aperti per bond 780 mln in 3 tranche, oggi pricing-Ifr

martedì 15 gennaio 2013 12:48
 

MILANO, 15 gennaio (Reuters) - Book aperti per il bond 'high yield' di Cerved Group in tre tranche, da complessivi 780 milioni di euro, annunciato la settimana scorsa. Lo riferisce il servizio Ifr di Thomson Reuters, aggiungendo che la chiusura degli ordini è prevista per le 14,30.

La guidance di rendimento, informa Ifr, è stata indicata in area 550 punti base sopra Euribor per la tranche da 250 milioni di euro a 6 anni a tasso variabile (senior, callable dopo un anno); per la tranche da 300 milioni a 7 anni a tasso fisso (senior, callable dopo 3 anni) in area 6,5%; infine, per la tranche da 230 milioni a 8 anni a tasso fisso (subordinata e callable dopo 4 anni) nel range 8-8,25%.

I global coordinator dell'operazione sono Credit Suisse e Deutsche Bank, mentre Hsbc, Bnp Paribas, UniCredit, Imi e Credit Agricole gli altri bookrunner.

Il pricing finale è atteso oggi dopo la chiusura dei book, aggiunge Ifr.

S&P ASSEGNA RATING A SOCIETÀ E A TRANCHE BOND

Nel frattempo S&P assegna un rating preliminare di lungo termine 'B' a Cerved Group, con outlook stabile. Lo stesso rating preliminare va alle due tranche senior del bond e 'CCC+' a quella subordinata.

"Secondo la nostra analisi (Cerved) ha un profilo di rischio finanziario ad elevata leva e un profilo di rischio industriale adeguato" si legge nella nota di S&P, che aggiunge: "l'outlook stabile riflette la nostra visione secondo cui Cerved continuerà ad incrementare i propri ricavi e a mantenere i propri solidi margini".

Cerved aveva affidato mercoledì scorso il mandato alle banche per l'emissione di questa obbligazione a sostegno della recente acquisizione della società da parte del fondo Cvc Capital Partners. Il giorno seguente era partito un roadshow per testare l'interesse degli investitori sul titolo.   Continua...